• Импорт
• Экспорт
• Производство
• Цены
• Сырьё

Лето 2026 года для рынка нержавеющей стали обещает быть жарким

Индонезия продолжает держать в напряжении участников рынка никеля и нержавеющей стали.

Ферроникель.
В конце мая стало известно, что правительство Индонезии намерено включить ферросплавы, в том числе ферроникель, в систему управления экспортом стратегических природных ресурсов. Пока не ясно, затронет ли это высококачественный никельсодержащий чугун (Ni>10%) сейчас или в дальнейшем.
Планируется в период с 1 июня по 31 декабря 2026 года поставить весь экспорт ферросплавов под контроль государственных предприятий.

По оценкам экспертов, в 2025 году, по сравнению с 2024 годом, объем индонезийского экспорта ферроникеля и высококачественного никельсодержащего чугуна увеличился на 8,2% и составил 10462 тыс.тн. Основными покупателями являлись компании из Китая, чья доля в общем объеме составила 96,2%, из Индии – 1,8% и Южной Кореи – 1,5%.

До начала переходного периода (1 июня 2026г.) существует большая вероятность увеличения объемов экспорта, поскольку производители и трейдеры будут стремиться завершить отгрузки, что может отразиться на росте цен.

С 1 января 2027 года PT Danantara Sumberdaya Indonesia, экспортная структура суверенного фонда благосостояния Индонезии Danantara, станет единственным уполномоченным экспортером ферросплавов, завершив полную национализацию экспортных прав.
При этом руководство Danantara заверило, что текущие долгосрочные экспортные контракты будут исполнены, но поставки по контрактам с занижением стоимости будут подвергнуты тщательной проверке на соответствие текущим ценам.

Никельсодержащий чугун.
Министерство энергетики и минеральных ресурсов Индонезии (ESDM) усилило свое давление на рынок. Более 50 горнодобывающих компаний, включая 34 никелевых проекта, не представившие вовремя планы RKAB на 2026 год, получили приостановку лицензий IUP на 90 дней для устранения нарушений. В случае если нарушения не будут устранены, лицензии могут полностью отозвать.

Это давление в сочетании с необходимостью планового технического обслуживания производственных линий окажет влияние на снижение объемов выпуска высокосортного NPI (Ni 10-15%). Часть линий уже с марта работают в режиме сокращенной загрузки из-за дефицита руды и повышенных операционных затрат.
Правительство Индонезии в очередной раз ужесточило контроль над цепочкой поставок после сокращения годовой квоты на добычу RKAB и пересмотра формулы ценообразования на руду HPM.

Тем не менее эксперты отмечают, что сохраняется заметный разрыв между поддержкой цен на никельсодержащий чугун со стороны затрат и фактической трансляцией цен вниз по цепочке. Несмотря на неоднократное укрепление цен политическими мерами, восстановление физического спроса остается ограниченным, а сопротивление покупателей высоким ценам усиливается.

Нержавеющая сталь.
В мае торговая активность на рынке нержавеющей стали в Юго-Восточной Азии оставалась вялой. В преддверии летнего периода рынок перешел в ожидание формирования нового ценового тренда.

Индонезия.
По данным ведущих аналитических агентств, после шести месяцев роста ведущие индонезийские экспортеры плоского проката 300-й серии снизили цены на 30 USD/тн.
Экспортные цены заводов (FOB) на прошлой неделе на плоский х/к прокат AISI 304 2B (рулон) составили 2175-2220 USD/тн, а цены на плоский г/к прокат AISI 304 No.1 (рулон) составили 2065-2110 USD/тн.
Однако вместо стимулирования спроса и пополнения запасов сокращение цен только подкрепило позицию потребителей «покупай на росте, а не на снижении».

Китай.
Деловая активность в мае на китайском рынке нержавеющей стали оставалась низкой. Объем предложения превышал реальный спрос, а ценовая волатильность способствовала закупкам под текущий спрос без формирования запасов.
В течение мая 2026 года (по состоянию на 22 мая) средние цены (юаней/тн, вкл. НДС 13%) на внутреннем рынке Китая на плоский х/к прокат AISI 304 2В (2,0мм, рулон) снизились на 2,3% до 15205 RMB/тн, а на плоский г/к прокат AISI 304 №1 (4-8мм, рулон) – на 1,8% до 14680 RMB/тн.

Согласно экспертной оценке, в период с января по апрель 2026 года, по сравнению с АППГ, объем китайского экспорта плоского проката из нержавеющей стали снизился на 20% и составил 920 тыс. тонн, в том числе поставки плоского х/к проката сократились на 15%, а плоского г/к проката – на 32%.
Основным рынком сбыта по-прежнему оставался Вьетнам, но объем не изменился. Россия из-за сокращения объемов импорта переместилась со второго на четвертое место.

Россия.
Согласно экспертной оценке Ассоциации «Спецсталь», в период с января по март 2026 года, по сравнению с АППГ, объем российского импорта плоского проката из нержавеющей стали снизился на 26% и составил 70,3 тыс.тн, в том числе поставки плоского х/к проката сократились на 39%, а поставки плоского г/к проката, напротив, увеличились на 15%.
В основе роста импорта плоского г/к проката – увеличение закупки в 3,5 раза рулонов, что, скорее всего, связано с формированием запасов г/к подката со стороны ООО «РНК».
По неподтвержденной информации, компания уже поставила опытные партии плоского х/к проката собственного производства в адрес российских партнеров.
К сожалению, не удалось найти подтверждение данных сведений и на сайте ООО «РНК». Будем ждать комментарии и оценку качества со стороны покупателей и, если это правдивая информация, – поздравляем ООО «РНК» с началом серийного производства плоского х/к проката.
Возможно, запуск производства в ООО «РНК» оказал влияние на существенное снижение объемов российского импорта плоского х/к проката.

Аналитическая информация о производстве, экспорте, импорте, а также оценка потребления нержавеющей стали в России в период с января по март 2026 года будут представлены в майском номере бюллетеня «Спецсталь-Экспресс».